建筑类材料400挂靠建筑网2025/4/3建筑工程主要材料表

　　本项目总投资金额为8,032.86万元，此中牢固资产投资7,172.20万元，铺底活动资金860.66万元

　　本项目总投资金额为8,032.86万元，此中牢固资产投资7,172.20万元，铺底活动资金860.66万元。项目投资预算以下：

　　为放慢鞭策新一代信息手艺与制作手艺交融开展，比年来，我国前后出台多项政策，鞭策智能制作开展。2021年 12月，工信部等八部分印发《“十四五”智能制作开展计划》提出，到2025年，70%的范围以上制作业企业根本完成数字化收集化，消费服从、产物良品率、能源资本操纵率等明显提拔，智能制作才能成熟度程度较着提拔。

　　注：单元基制作价对应新增修建面积，故公司本次募投项目新增修建面积不包罗 2,000平方米现有仓储智能化革新。

　　由上表可知，偕行业可比公司同类项目单元基制作价存在差别，次要系项目施行所在差别400挂靠修建网。公司本次募投项目单元基制作价为2,421.40元/平方米，与上次募投项目、及公司附近地域的扬电科技募投项目标单元基制作价不存在较着差别，本项目修建工程投资金额具有公道性。

　　项目建成后，公司将每一年新增折旧费522.25万元，新增牢固资产折旧将响应使得公司消费本钱中的制作用度增长。

　　3. 获得公司户外成套装备细分产物在手定单明细表，阐发其变革状况；访谈公司办理层，理解公司针对募投项目新减产能的消化步伐及贩卖计划等状况； 4. 获得并查阅行业研讨陈述及财产政策，理解行业开展趋向；查阅偕行业可比公司召募仿单、年报等材料，理解可比公司中公司募投项目相干产物产能扩大状况，同类项目对应产物产能及项目毛利率状况，和同类项目召募资金明细状况；

　　A关于散布式新能源并网装备及散布式智能电网（含微电网）装备，产物次要由变压器、变流器及掌握体系构成，公司比年来变压器均匀本钱约莫为80-100万元/万千伏安（可折算为8-10万元/MW），变流器及掌握体系的本钱约为变压器的1.5倍，因而公司预算散布式新能源并网装备单价为0.25元/W。因为散布式智能电网（含微电网）装备中对变压器额定电压、温升机能请求较低，产物单价比拟散布式新能源并网装备单价较低，公司预算散布式智能电网（含微电网）装备单价为0.20元/W；

　　铺底活动资金系确保项目有序施行并完成运转所必须的活动资金，本次募投项目标铺底活动资金接纳分项具体预算法，综合思索货泉资金、应收账款、预支金钱、存货等运营性活动资产和对付账款、条约欠债等运营性活动欠债等身分的影响，并参考公司以往年度的应收账款周转率、存货周转率均匀程度，分离项目预期运营数据以此猜测项目活动资金增长额。

　　项目金加工智能装备接纳数控手艺和主动化消费线，完成金加工消费线的主动化和智能化，消费服从较传统手工加工大幅提拔，完成多样化的加工定制。同时，智能化消费线中可主动转换金加工消费法式，加快完成消费，为公司供给灵敏的消费计划，满意客户的本性化需求。别的，金加工柔性消费线的主动化水平高，由电子掌握体系掌握启停等操纵，节省能源400挂靠修建网，削减企业运营本钱。

　　项目制作用度次要包罗折旧费、调养补缀费、实验查验费和其他制作用度，年制作用度为2,831.98万元，详细明细以下所示：

　　（4）刊行人2022年底、2023年底预支金钱别离为 662.95万元、1,513.30万元，账龄1年以上的预支账款均未计提减值筹办。（5）刊行人2022年度、2023年度运营举动发生的现金流量净额为-5,324.11万元、-4,471.34万元。

　　综上所述，金加工车间柔性化消费线技改项目可以有用节省原辅质料及野生本钱，虽新增牢固资产折旧增长消费本钱，但可以进一步进步公司主停业务产物配套部件供给才能和质量，完成消费历程的智能化、柔性化。

　　在此行业开展趋向下，公司预期将来产物将次要为较大容量（700KW及以上）、高集成度、智能化类产物。综合思索公司现有此类产物的单价状况，2023年，公司此类户外成套装备均匀单价为26.58万元/台。2024年1-9月，公司此类户外成套装备均匀单价为31.40万元/台。根据募投项目上述停业支出的测算办法，募投项目产物均匀单价为26.27万元/台，契合公司现有此类户外成套装备单价程度。

　　因为户外成套装备细分产物较多，且具有定制化特性，单台装备的容量差别较大，单价也存在必然差别。跟着相干财产政策的撑持、消费制作工艺的提拔、产物机能和使用手艺上的改革，户外成套装备逐渐朝着智能化、节能环保化、高集成化的标的目的不竭改良。

　　公司已在召募仿单“第六节 与本次刊行相干的风险身分”之“2、与本次召募资金投资项目相干的风险身分”之“（三）项目经济效益不达预期的风险”停止风险提醒。

　　请保荐机构、申报管帐师核对上述事项并揭晓明肯定见，并具体阐明对支出实在性所采纳的核对法式、获得的证据、核对比例及有用性。（考核询问函成绩4）

　　为包管项目根据制定工夫促进，项目各项事情可穿插停止。如在完成可行性研讨、环保评价等事情的同时，可展开开端设想、装备定货及施工筹办等；在停止施工图设想及施工建立的同时，可停止土建施工及装备装置等事情。停止本本财政事项阐明出具日，募投项今朝期事情及开端设想已完成，土建施工于 2024年4月开端建立，估计于2028年聪慧新能源电网配备项目达产。

　　项目施行后修建类质料，完成金加工消费历程的主动化和智能化，可以节省野生约 30人，低落公司消费本钱中的间接野生本钱。项目完成后，每一年可以低落间接野生本钱约270.00万元。

　　公司金加工消费线，次要用于消费变压器油箱及壳体、上下压成套开关装备柜架和户外成套装备箱体等配套部件。金加工柔性消费线具有消费定制化和多样化产物的才能，可以满意客户对产物本性化的需求。

　　4. 本次募投项目毛利率略低于陈述期内相干产物毛利率。分离偕行业可比公司及项目状况，本次募投项目毛利率处于偕行业可比公司毛利率公道区间内，本次募投项目效益测算具有慎重性及公道性。

　　召募仿单弥补表露效益测算状况；公司已在召募仿单表露新增牢固资产折旧对其经停业绩影响的风险；

　　项目燃料及动力用度包罗电力、自然气和水，测算中水以2.5元/吨，电以0.8元/kwh，自然气以4.5元/m3预算，根据消费实践燃料耗用状况，年合计能源用度为640.25万元。

　　由此，项目建成并一般运营后，整年支出（含税）估计可达95,000.00万元，详细测算以下表所示：

　　金加工车间柔性化消费线技改项目计划将现有厂房改形成金加工车间柔性化消费线厂房，购买海内先辈的大幅面数控光纤激光切割、全主动喷漆线、全主动喷塑线和全主动电泳线等装备。项目建成后将配套全厂的金加工及外表处置工序，有益于连结消费装备主动化及智能化水平分歧性，进步消费服从，同时，可以节省原辅质料及野生本钱，有益于连结消费装备主动化及智能化水平分歧性，进步消费服从，为公司主停业务产物产能提拔供给保证。该项目不发生间接运营效益。

　　本项目其他建立用度为3,000.60万元，次要包罗地盘购买用度、建立单元办理费、专业用度和手艺培训费，详细组成以下：

　　(四) 弥补阐明本次募投项目毛利率与陈述期内相干产物毛利率能否存在差别，分离偕行业可比公司及项目状况，进一步阐明本次募投项目效益测算的慎重性及公道性。

　　陈述期内，公司户外成套装备毛利率别离为21.75%、20.28%和18.81%，毛利率较为不变。基于慎重性测算，本次募投项目毛利率为 17.20%，略低于陈述期内户外成套装备毛利率。

　　B关于新型储能装备及配套产物，公司按照海内公然招标信息，同时分离储能市场比年的价钱变革趋向，产物单价估计为1.00元/W。

　　注：因为同业可比公司装备购买及装置费没法明白辨别，单元产能牢固资产投资额均以装备偕行业可比公司同类项目与本次募投项目单元产能装备投资额存在差别，次要系详细产物的差别、消费的集约化水平和配套零部件供给才能差别。公司单元产能装备投资额处于偕行业可比公司同类建立项目区间内，募投项目装备投入金额具有公道性。

　　公司以现有钣金消费线质料年耗损量为根底，分离技改项目新增装备带来的供给才能和质料耗损的提拔状况，估计消费线技改后的质料年耗损量。项目对现有钣金消费线停止柔性化革新，连结消费线智能化及主动化分歧性的同时，可以进步产线消费服从，公司估计在与技改后消费线连结划一供给才能的状况下，现有消费线原质料耗损量较技改后增长10%。由此，项目建成后，估计可以低落间接质料本钱约185.35万元，详细以下表所示：

　　聪慧新能源电网配备项目建成投产后，公司将每一年新增折旧费1,225.19万元，金加工车间柔性化消费线技改项目建成投产后，公司将每一年新增折旧费522.25万元，即本次募投项目建成投产后，在一般运营年度中，公司将新增折旧摊销1,747.44万元/年，新增牢固资产折旧将响应使得公司停业本钱增长，若募投项目建成后不克不及发生预期效益，能够招致毛利率下滑。

　　本项目总投资金额为22,955.16万元，此中牢固资产投资20,058.18万元、建立期利钱490.00万元及铺底活动资金2,406.98万元。项目投资预算以下： 单元：万元

　　请保荐机构对上述事项停止核对并揭晓明肯定见，请申报管帐师对上述事项（3）（4）（5）（6）停止核对并揭晓明肯定见。（考核询问函成绩3） (一) 分离详细财政目标，测算金加工车间柔性化消费线技改项目对刊行人消费本钱的影响状况，分离前述内容400挂靠修建网，阐明募投项目标须要性

　　按照申请及公然表露文件，（1）刊行人 2022年度、2023年度停业支出别离为86,940.15万元、100,353.58万元，同比增加33.50%、15.43%；扣非归母净利润别离为 4,781.59万元、4,650.27万元，同比增加 32.27%、-2.75%，毛利率别离为 19.14%、19.21%，陈述期内铜、硅钢等次要原质料连续高位震动。

　　1. 金加工车间柔性化消费线技改项目可以在节省原辅质料及野生本钱的同时，保证消费装备主动化及智能化水平分歧性，进步消费服从，公司施行本次技改项目，具有须要性；

　　中国电子手艺尺度化研讨院 2023年 5月公布《智能制作成熟度指数陈述（2022）》，从地区、行业等多维度阐发我国智能制作的开展示状。此中，经由过程对2,100余家专精特新“小伟人”企业数据统计阐发，50%的专精特新“小伟人”企业到达智能制作才能成熟度二级（企业应接纳主动化手艺、信息手艺手腕对中心配备和中心营业举动等停止革新和标准，完成单一营业举动的数据同享）及以上程度。

　　公司次要产物为变压器、上下压成套开关装备及户外成套装备。陈述期各期各种产物前五大客户的称号、贩卖金额及占比、变更及缘故原由状况以下： (1) 变压器前五大客户状况：

　　募投项目土建施工等建立备行具有必然的资金需求，因为本次刊行召募资金还没有到位，公司拟向银行申请项目建立投资存款，建立期存款利钱估计为490.00万元。停止本财政事项阐明出具日，募投项今朝期事情及开端设想已完成，土建施工于2024年4月开端建立。

　　原质料本钱依现行市场参考价并思索价钱变解缆分预期，该项目消费间接原质料预算73,154.19万元。原质料详细明细以下表所示：

　　本项目修建工程用度为5,566.80万元，次要计划新建厂房、堆栈及其他帮助用房，详细组成以下：

　　为包管项目标消费和运营一般停止，在项目建成早期需投入必然的活动资金用以保持原质料采购及其他须要的消费运营收入，本项目铺底活动资金为860.66万元。因为项目属于技改类，不发生间接运营效益，因而，分离偕行业募投项目铺底活动资金测算方法，公司按照慎重性准绳及公司项目实践运转状况，铺底活动资金取值占建立投资额的12%，处于偕行业募投项目铺底活动资金占比公道区间内。公司上次募投项目及偕行业募投项目铺底活动资金占比状况以下所示：

　　聪慧新能源电网配备项目建成并一般运营后，整年支出（含税）估计可达95,000.00万元，新增利润总额达6,302.46万元，投资收益率为23.34%，毛利率为17.20%，具体测算根据以下：

　　本次募投项目停业本钱由原质料本钱、燃料及动力用度、人为福利用度及制作用度构成，测算根据以下：

　　项目将现有消费线改形成金加工柔性消费线，同时，购买海内先辈的大幅面数控光纤激光切割、全主动喷漆线和全主动喷塑线等装备，完成消费的智能化和 主动化，进步消费服从和产物格量。项目建成后，可以进步原辅用料操纵率，节省野生本钱，同时，有益于连结消费装备主动化及智能化水平分歧性，进步消费服从，为公司主停业务产物产能提拔供给保证。对应详细财政目标阐发以下： (1) 项目施行可以低落间接质料本钱

　　公司主动呼应有关政策，经由过程对原有产线革新修建类质料，购买海内先辈的大幅面数控光纤激光切割、全主动喷漆线、全主动喷塑线和全主动电泳线等装备，接纳智能掌握体系，制作柔性化消费线，为公司金加工消费供给灵敏的处理计划，满意客户的本性化需求。

　　2. 获得并查阅公司现有运营性衡宇修建物产权证，获得并查阅公司租赁衡宇条约，查阅租赁衡宇权属证实文件，阐发现有运营性衡宇修建物利用状况；查阅公司聪慧新能源电网配备项目可行性研讨陈述，核对公司本次募投项目衡宇修建面积计划状况；

　　1. 获得公司户外成套装备细分产物的支出明细表修建类质料，阐发公司陈述期内户外成套装备细分产物贩卖支出及次要客户状况；

　　1、本次召募资金的须要性与公道性……………………………第1—17页 2、功绩增加的实在性和可连续性………………………………第18—62页 3、客户及供给商…………………………………………………第63—99页 4、应收账款、条约资产大幅增加……………………………第100—117页 5、其他成绩……………………………………………………第118—128页 次要产物种别；本次募投项目能否与刊行人主停业务具有协同效应。（2）聪慧新能源电网配备项目对刊行人现有产能的影响；新减产能对应的细分产物能否已在陈述期内构成支出，陈述期内的详细贩卖状况修建类质料、次要客户及在刊行人支出中的占比；分离刊行人现有运营性衡宇修建物利用状况与修建面积操纵状况、聪慧新能源电网配备项目修建面积计划和利用状况等，阐明聪慧新能源电网配备项目拟在新增地盘上计划新建厂房、堆栈及其他帮助用房的须要性；分离细分产物在手定单及陈述期内涵手定单变革状况，阐明聪慧新能源电网配备项目标须要性，相干产能的消化步伐及其有用性，并就产能消化风险作详细的风险提醒。（3）分离详细财政目标，测算金加工车间柔性化消费线技改项目对刊行人消费本钱的影响状况，分离前述内容，阐明募投项目标须要性。（4）弥补阐明召募资金明细项目标测算根据及其公道性。（5）弥补阐明并表露募投项目投产后的经济效益状况及具体测算根据，新增牢固资产折旧对刊行人经停业绩的影响并作详细的风险提醒。（6）弥补阐明本次募投项目毛利率与陈述期内相干产物毛利率能否存在差别，分离偕行业可比公司及项目状况，进一步阐明本次募投项目效益测算的慎重性及公道性。

　　请刊行人：（1）弥补表露陈述期各期刊行人各种产物前五大客户的称号、贩卖金额及占比、变更状况及缘故原由，阐明陈述期内刊行人各种产物支出增加的驱解缆分，变革趋向能否与偕行业及下流行业分歧。（2）分离主营产物变更、客户变革、售价及毛利变革等，弥补表露支出增长及扣非后净利润降落的缘故原由及公道性，分离在手定单及期后产销状况阐明支出增加的可连续性。（3）阐明陈述期内贩卖支出大幅增长的状况下，营业开辟费、营业接待费和告白宣扬费降落的缘故原由及公道性。（4）分离陈述期内各种产物的单价和销质变动、原质料价钱颠簸状况等，阐明刊行人产物的订价形式及转嫁才能，原质料价钱变更对刊行人功绩及毛利率的影响，阐明各产物毛利率及变革能否与偕行业可比公司分歧。（5）阐明陈述期内存货账面余额与存货贬价筹办反向变更的公道性，分离期后市场价钱，按存货明细弥补表露存货贬价筹办计提能否充实。（6）阐明陈述期内预支持久资产款的详细内容，包罗但不限于付出工具、营业布景、买卖金额、对应条约内容、交货时点、能否具有贸易本质等，阐明预支持久资产款次要付出工具与刊行人及其联系关系方能否存在联系关系干系，能否存在其他营业来往或其他长处摆设。（7）按预支质料款、装备采购款等金钱性子弥补表露陈述期各期末账龄 1年以上预支账款的组成状况，阐明能否存在提早付款状况及均未计提减值筹办的公道性。（8）弥补表露运营举动发生的现金流量净额连续为负的缘故原由，能否契合行业特性，拟采纳或已采纳的改进步伐。

　　5. 获得并查阅公司本次募投项目可行性研讨陈述等材料，阐发金加工车间柔性化消费线技改项目展开对公司消费本钱的影响状况，理解并阐发本次募投项目召募资金明细测算、效益测算等状况400挂靠修建网。

　　本项目根本准备费为584.22万元。根本准备费是指针对在项目施行过程当中能够发作难以意料的收入，需求事前预留的用度，本次募投项目根本准备费为工程用度的3%。

　　由上表可知，偕行业可比公司同类项目毛利率存在差别，次要系细分产物种别有所差别，各产物具有定制化特性。公司本次募投项目建成并一般运营后，将新增利润总额6,302.46万元，毛利率为17.20%，处于偕行业可比公司毛利率公道区间内。

　　项目接纳数控手艺和主动化消费线，可主动转换钣金零件的加工法式，进步消费服从，公司金加工消费线次要原质料包罗冷轧钢板400挂靠修建网、敷铝锌板、镀锌板、型钢（槽钢）及热板等，消费线技改后可以低落原质料消耗率，必然水平上节省原辅用料本钱，低落公司消费本钱中的间接质料本钱。

　　公司消费的金加工配套部件，次要用于消费变压器油箱及壳体、上下压成套开关装备柜架、户外成套装备箱体，其消费服从及供给才能必然水平上对公司主停业务产物消费有所影响。项目施行后，在节省原辅质料及野生本钱的同时，有益于连结消费装备主动化及智能化水平分歧性，进步消费服从，必然水平上为公司主停业务产物产能提拔供给保证。由此，公司施行本次技改项目，具有须要性，详细阐发以下：

　　（2）刊行人 2022年底修建类质料、2023年底存货账面余额别离为 20,429.27万元、24,026.78万元，存货贬价筹办别离为 188.67万元、159.28万元。（3）刊行人2022年底、2023年底其他非活动资产中预支持久资产款别离为3,150.21万元、681.18万元，变更次要系前期付出的新厂房、新装备预支款连续转资而至。

　　综上所述，基于慎重性准绳测算，本次募投项目毛利率略低于陈述期内相干产物毛利率。分离偕行业可比公司及项目状况，本次募投项目毛利率处于偕行业可比公司毛利率公道区间内。综上，本次募投项目效益测算具有慎重性及公道性。

　　按照《建立项目经济评价办法与参数》（第三版），铺底活动资金按局部活动资金30%预算，按照慎重性准绳及公司项目实践运转状况，本项目取值占一般年度活动资金需求额的5.06%。详细测算历程以下：

　　(一) 弥补表露陈述期各期刊行人各种产物前五大客户的称号、贩卖金额及占比、变更状况及缘故原由，阐明陈述期内刊行人各种产物支出增加的驱解缆分，变革趋向能否与偕行业及下流行业分歧。

　　本项目根本准备费为275.85万元。根本准备费是指针对在项目施行过程当中能够发作难以意料的收入，需求事前预留的用度，本次募投项目根本准备费为工程用度的4%。

　　公司已在召募仿单“第三节 董事会关于本次召募资金利用的可行性阐发”之“2、本次召募资金投资项目标须要性、公道性、可行性阐发”之“（一）聪慧新能源电网配备项目”之“9、运营效益状况”弥补表露公司本次募投项目投产后的经济效益状况及具体测算根据。

　　本次募投项目产物价钱按照今朝市场近况、公司产物格量程度及对市场将来开展预期停止的猜测，单价测算根据以下：